KFM-Mittelstandsanleihen-Barometer - Die "8,125%-APASSIONATA -Anleihe"

Dseldorf, 27. Mz 2015 - In ihrem aktuellen Mittelstandsanleihen-Barometer zu der 8,125%-APASSIONATA-Anleihe (A14J88) kommt die KFM Deutsche Mittelstand AG zu dem Ergebnis, die Anleihe als "attraktiv" einzustufen. APASSIONATA ist eine europaweit veranstaltete Familienunterhaltungsshow mit Pferden im Live-Entertainment-Bereich. Die Show zeigt jedes Jahr ein neues Programm, das unter anderem schwierige Dressurlektionen, komplizierte Stunts sowie komiantische Einlagen mit aufwendigen Bnenkonstruktionen, Lichteffekten, Videokunst und Tanzeinlagen vereint. Seit 2008 werden die verschiedenen Szenen durch eine Geschichte verbunden, welche die Zuschauer durch die Show geleitet. Ein besonderes Merkmal von APASSIONATA ist die Vielfalt der Pferderassen. Erweiterung durch zweites Standbein nutzt direkt Synergieeffekte Nun plant APASSIONATA als zweites Standbein die Errichtung des ersten Pferde-Erlebnisparks der Welt, des APASSIONATA Erlebnisparks in Mchen auf einem 5,4 Hektar gron Gelde in direkter Nachbarschaft zur Allianz-Arena. Im Herzen des Geldes befindet sich dann der APASSIONATA Showpalast mit 1.700 Sitzplzen. Geplant ist dabei eine permanente Show, die ganzjrig mit rund 300 Vorstellungen pro Jahr spielt. Zuszlich sind neben gastronomischen Einrichtungen auf dem Parkgelde zwf verschiedene Themenhser, vom Streichelzoo und einem Pferdemuseum bis hin zum 360 Kino sowie einer Reit- und Longierhalle geplant. Der Showpalast soll bereits im Frjahr 2016 erfnen und im Sommer 2016 soll der Park Erfnung feiern. Bilanzzahlen zeigen erzeugendes Geschtsmodell Die APASSIONATA Entertainment GmbH hat nach eigenen Angaben keine Finanzverbindlichkeiten und eine Eigenkapitalquote von 77%. Nach Platzierung der Anleihe im Volumen von 30 Mio. Euro erwartet die KFM Deutsche Mittelstand AG f das Geschtsjahr 2015/2016 eine weiterhin solide Eigenkapitalquote von 39%. Die Finanzierung des Erlebnisparks wird neben den Anleihemitteln von bis zu 30 Mio. Euro durch Eigenkapitalbeitre von mindestens 17,5 Mio. Euro sichergestellt. Die Erweiterung des Geschtsbetriebes um den APASSIONATA Erlebnispark wird zu einem deutlichen Wachstum sowohl der Umsatzerle als auch der Ergebnisse fren. Die Planung der Gesellschaft sieht vor, dass sich durch das zweite Standbein - den Erlebnispark in Mchen - die Umsatzerle mehr als verdoppeln und die Margen erproportional gesteigert werden knen. Der Standort wurde so gewlt, dass - aus der Erfahrung des APASSIONATA-Tour-Geschtes - erdurchschnittlich hohe Besucherzahlen sowohl aus dem Umkreis als auch aus dem Tourismus in Verbindung mit einer erdurchschnittlich hohen Kaufkraft zu erwarten sind. Die Umsatzplanung bewegt sich bezlich der geplanten Ticket-Mengen und Preise im eher konservativen Mittelfeld der Vergleichsunternehmen bzw. vergleichbarer Attraktionen. Insofern ist die der Emission zugrunde gelegte Business-Planung als solide einzuschzen. Bezlich der Umsetzung konnten durch das Management bereits die wesentlichen Voraussetzungen wie die Sicherung des Geldes und der Baugenehmigung sowie die Gewinnung von Partnern f Bau und Gastronomie geschaffen werden. Hierbei greift das dreikfige Management-Team auf eine langjrige Branchenerfahrung und ein Netzwerk zuverlsiger Geschtspartner zurk. Die erwartete Entwicklung des Erlebnisparks frt zu einer Tragfigkeit der geplanten Mittelstandsanleihe allein aus dem Erlebnispark. Zuszlich wird die Anleihe durch die Einbeziehung des stabilen und ertragreichen Touren-Geschtes und eine 50% Ausschtungssperre abgesichert. Hierdurch erht sich die Sicherheit der Anleihe-Investoren weiter. APASSIONATA-Anleihe Die Mittelstandsanleihe der APASSIONATA Entertainment GmbH befindet sich aktuell in der Zeichnungsphase und ist mit einem Zinskupon von 8,125% ausgestattet. Das Emissionsvolumen soll bis zu 30 Mio. Euro betragen, die Anleihe hat eine ffjrige Laufzeit bis zum 31.03.2020 und der Emissionskurs betrt 100%. Die Emittentin hat die Mlichkeit, die Anleihe vorzeitig zu kdigen: Nach zwei Jahren zu 104%, nach drei Jahren zu 103%, nach vier Jahren zu 102% des Nennwerts. Anleger erhalten bei einer Laufzeit bis zum Laufzeitende eine Verzinsung in He von 8,125%; bei einer vorzeitigen Kdigung der Anleihe durch die Emittentin erht sich die Rendite f die Anleger durch den heren Rkzahlungsbetrag. Sollte die Anleihe nicht vollstdig platziert werden, stehen dem Management andere finanzielle Ressourcen zur Verfung, so dass die Gesamtfinanzierung gesichert werden kann. Fazit: Attraktive Bewertung Die APASSIONATA Entertainment GmbH weist alle Merkmale f eine erfolgreiche Finanzierung des neuen Geschtsbereichs auf: Die Standortwahl wurde auf Basis "harter Fakten" wie erwarteter Besucherzahl und Kaufkraft des Publikums auf Basis der aus dem Tour-Gescht gewonnenen Marktkenntnisse getroffen. Die Business-Planung ist belastbar und wurde im Rahmen der Roadshow von mehreren Seiten bestigt. Das Management erzeugt durch eine breite fachliche Aufstellung und einen langjrig positiven Track Record. Aus Anleihe-Sicht sind die erdurchschnittlich hohe Rendite sowie die Absicherung er das Tour-Gescht sowie die Ausschtungssperre hervorzuheben. Aufgrund der erwarteten positiven Geschtsentwicklung f den Erlebnispark in Mchen, der Absicherung der Anleiheglbiger er die stabilen Ertre aus dem Tour-Gescht und die 50% Ausschtungssperre sowie die erdurchschnittlich hohe Rendite von 8,125% (auf Kursbasis 100,00%) bewerten wir die Anleihe als "attraktiv". Hinweise zur Beachtung Diese Pressemitteilung stellt weder ein Angebot noch eine Aufforderung zur Abgabe eines Angebots dar, sondern dient allein der Orientierung und Darstellung von mlichen geschtlichen Aktiviten. Die in dieser Ausarbeitung enthaltenen Informationen erheben nicht den Anspruch auf Vollstdigkeit und sind daher unverbindlich. Soweit in dieser Ausarbeitung Aussagen er Preise, Zinssze oder sonstige Indikationen getroffen werden, beziehen sich diese ausschlieich auf den Zeitpunkt der Erstellung der Ausarbeitung und enthalten keine Aussage er die zukftige Entwicklung, insbesondere nicht hinsichtlich zukftiger Gewinne oder Verluste. Diese Ausarbeitung stellt ferner keinen Rat oder Empfehlung dar. Wichtiger Hinweis: Wertpapiergeschte sind mit Risiken, insbesondere dem Risiko eines Totalverlusts des eingesetzten Kapitals, verbunden. Sie sollten sich deshalb vor jeder Anlageentscheidung eingehend perslich unter Berksichtigung Ihrer perslichen Vermens- und Anlagesituation beraten lassen und Ihre Anlageentscheidung nicht allein auf diese Informationen stzen. Bitte wenden Sie sich hierzu an Ihre Kredit- und Wertpapierinstitute. Die Zulsigkeit des Erwerbs eines Wertpapiers kann an verschiedene Voraussetzungen - insbesondere Ihre Staatsangehigkeit - gebunden sein. Bitte lassen Sie sich auch hierzu vor einer Anlageentscheidung entsprechend beraten. Der Deutsche Mittelstandsanleihen Fonds hat das genannte Wertpapier zum Zeitpunkt des Publikmachens des Artikels gezeichnet. Die KFM Deutsche Mittelstand AG, der Ersteller oder an der Erstellung mitwirkende Personen halten Anteile am Deutschen Mittelstandsanleihen Fonds. Aus Verderungen des Anleihekurses kann sich ein wirtschaftlicher Vorteil f die KFM Deutsche Mittelstand AG, den Ersteller oder an der Erstellung mitwirkende Personen ergeben. Vor Abschluss eines in dieser Ausarbeitung dargestellten Geschts ist auf jeden Fall eine kunden- und produktgerechte Beratung durch Ihren Berater erforderlich. Ausfrliche produktspezifische Informationen entnehmen Sie bitte dem aktuellen vollstdigen Verkaufsprospekt, den wesentlichen Anlegerinformationen sowie dem Jahres- und ggf. Halbjahresbericht. Diese Dokumente bilden die allein verbindliche Grundlage f den Kauf von Investmentanteilen. Sie sind kostenlos am Sitz der Verwaltungsgesellschaft (WARBURG INVEST LUXEMBOURG S.A., 2, Place Dargent in L-1413 Luxemburg) sowie bei Zahl- und Informationsstellen (M.M.Warburg Bank & CO Luxembourg S.A., 2,Place Dargent in L-1413 Luxemburg, M.M.Warburg & CO KGaA, Ferdinandstra 75 in D-20095 Hamburg oder Erste Bank der terreichischen Sparkassen AG, Graben 21 in A-1010 Wien) erhtlich. F Schen, die im Zusammenhang mit der Verwendung und/oder der Verteilung dieser Ausarbeitung entstehen oder entstanden sind, ernehmen die KFM Deutsche Mittelstand AG und die Verwaltungsgesellschaft keine Haftung. Die KFM Deutsche Mittelstand AG ist Experte f Mittelstandsanleihen und Initiator des Deutschen Mittelstandanleihen Fonds (WKN A1W5T2). Der Deutsche Mittelstandsanleihen Fonds wird an den Wertpapierbsen Frankfurt, Dseldorf, Hamburg und Hannover bsentlich gehandelt. Manager dieses Fonds ist die WARBURG INVEST LUXEMBOURG S.A. Der Fonds bietet f private und institutionelle Investoren eine attraktive Rendite in Verbindung mit einer breiten Streuung im Mittelstandsanleihen-Markt. Die Investmentstrategie des Fonds basiert dabei auf den Ergebnissen des von der KFM Deutsche Mittelstand AG entwickelten KFM-Scoring-Modells. Den aktuellen Kurs des Fonds, seine Investments und weitere Informationen erhalten Sie unter www.deutscher-mittelstandsanleihen-fonds.de. Die KFM Deutsche Mittelstand AG ist nominiert f den Gron Preis des Mittelstandes. Kontakt KFM Deutsche Mittelstand AG Hans-Jgen Friedrich Rathausufer 10 40213 Dseldorf 0211-21073740 info@kfmag.de http://www.kfmag.de/

• Über KFM Deutsche Mittelstand AG
• Weitere Meldungen
• Diesen Pressetext kommentieren
• Pressemitteilung veraltet?